En 1934, lItalie est le lieu de résidence favori de nombreux Anglo-Saxons. Ils y trouvent un climat à leur goût, une population accueillante et une profusion duvres dart à faire pâlir denvie les plus grands musées étrangers. À Florence, un petit groupe dAnglaises dun certain âge se retrouve régulièrement au salon de thé Doneys. Il y a entre autres Lady Hester (qui ne rate jamais une occasion de rappeler que feu son mari fut lambassadeur de Grande-Bretagne), Arabella (qui se consacre avec fort peu de talent mais beaucoup denthousiasme à la restauration de fresques du Quattrocento) et la bienveillante Mary Wallace, qui enseigne langlais à Luca Innocenti, orphelin de mère et fils naturel de Paolo, un riche marchand de tissus.
Lady Hester voue une haine farouche et un immense mépris à la tapageuse colonie américaine essentiellement représentée par Georgina Rockwell, une archéologue lesbienne, et Elsa Morganthall, une ancienne vedette des Ziegfeld Follies qui, grâce à de riches protecteurs, sest constituée une vaste collection de tableaux davant-garde. Avec la montée du nazisme, la situation se dégrade. Toutefois, tant que Mussolini ne sest pas officiellement allié à Hitler, tous ces étrangers se sentent à labri en Italie. Lady Hester persiste même à chanter les louanges du Duce, lequel lui a fait linsigne honneur de linviter avec ses amies à prendre le thé dans son imposant palais. Luca est revenu dAutriche où son père, sentant le vent tourner, lavait mis en pension afin quil apprenne lallemand. Elsa, de son côté, est tombée amoureuse de Vittorio, un gigolo qui, sous prétexte de protéger ses intérêts, est en train de sapproprier sa fortune.
Soudain, lItalie entre en guerre et les vieilles ladies, considérées du jour au lendemain comme des ennemies, sont emprisonnées à San Gimignano. Pour adoucir leur séjour, Elsa paie de ses propres deniers leur hébergement dans un hôtel de la ville. Hélas, arrêtée à son tour, elle ne tarde pas à les rejoindre. Entré dans la Résistance, Luca apprend que Vittorio va faire exécuter Elsa par la Gestapo. Avec laide de ses compagnons et de Lady Hester (revenue à de meilleurs sentiments), il organise son évasion.
Peu après, les Alliés progressent vers San Gimignano. Les Allemands prévoient de faire sauter les tours de la ville afin de couvrir leur retraite, mais les intrépides Anglaises feront échouer leur projet en senchaînant aux bâtiments jusquà larrivée de Luca et des troupes alliées.
UN THÉ AVEC MUSSOLINI (qui devait à lorigine sappeler LES ENNEMIES) est inspiré des souvenirs de jeunesse de Franco Zeffirelli (représenté par Luca dans le film). Dès 1951, il écrivit une première ébauche du scénario avec le journaliste Donald Downs. Le projet reprit forme en 1988, pendant la réalisation dOTHELLO, lorsquil entreprit décrire son autobiographie. Au milieu des années 90, il retravailla le scénario, cette fois avec John Mortimer.
Mary Wallace est en fait Mary ONeill la tutrice de Zeffirelli et lépisode du thé avec Mussolini est emprunté aux mémoires de Violet Trefusis, une riche Américaine qui possédait une villa près de Florence.